今週の相場予想 11/1~
先週末の海外市場では、前日急騰したユーロが大幅反落、月末のロンドンフィクシングに向けた売りが持ち込まれると一段安となり1.1530ドル台まで下落しました。ユーロドルの大幅下落につれ、株高、金利低下にも関わらずドルは全面高となり、ポンドドルも1.3660ドル台まで大幅下落、ドル円は114.10円付近まで反発しました。
▶ユーロ大幅反落
前日のECB理事会後のラガルド総裁会見後に1.17ドル手前まで急騰したユーロドルは、東京時間を通し調整売りが優勢となり、欧州時間に入っても上値の重い展開が続くなか、17時発表の独第3四半期GDPが予想を下振れると1.16ドル台半ばへと下げ幅を拡大しました。その後18時発表のユーロ圏第3四半期GDP、10月消費者物価指数の予想上振れにも反応は薄く、1.1650ドル近辺で弱含みのままNY時間を迎えました。
21時半発表、米9月個人所得は予想を大幅に下回ったものの、個人消費、PCEデフレータはほぼ予想通りの結果に落ち着くと米10年債利回りが1.61％台後半へと上昇し高値を更新、ドルは全面高となりユーロドルは1.1640ドル付近を下抜けると1.1620ドル付近まで下げ幅を広げました。
その後一旦下げ止まるも戻りは限定的で、米10月シカゴPMIが予想を大きく上回り再び売りが優勢となるなか、米10月ミシガン大センチメントも上方修正される結果となると1.16ドルを割り込みました。
23時台に入ると月末ロンドンフィクシングに向けたユーロ売りが持ち込まれユーロドルは1.1590ドル付近を割り込むと一段安に。フィクシング後も上値は重く、NY昼過ぎには1.15355ドルまで下落し年初来安値に迫りました。引けにかけては1.1560ドル台まで戻したのち1.1550ドル台で取引を終えました。
ユーロは全面安となり、ユーロ円は東京高値132.917円からNY昼過ぎには131.611円まで大幅反落したほか、ユーロポンドは0.84336ポンドまで下落しました。
＜海外レンジ：1.15355 - 1.16754＞
▶ポンドはNY時間にはユーロにつれ安に
ポンドドルはユーロポンドがじり安となるなか、欧州時間こそ1.3760ドル台で下げ止まったものの、1.38ドルちょうど付近は重く、NY時間に入りユーロドルが一段安となるとレンジを下抜け下げ幅を拡大、1時台には約2週間ぶりの水準となる1.36687ドルまで安値を更新したのち1.3690ドル付近で引け、ユーロドルとともに大幅反落で終わりました。
＜海外レンジ：1.36687 - 1.38013＞
▶ドル円堅調、一時114円台乗せ
ドル円は欧州序盤のクロス円売りにも113.50円台は堅く次第にじり高に転じると、NY序盤には前日から上値を抑えられていた113.80円付近のレジスタンスを上抜け114円手前まで上げ幅を広げました。
23時前後に堅調だった米10年債利回りが急低下を始めるとともにユーロドルの下落に伴いクロス円が売られると、一時113.70円台まで反落しましたが、ロンドンフィクシングに向けユーロが一段安となるなど全般ドル買いが強まると114円台に乗せ114.095円の高値を付けました。
フィクシング後もしばらく高値圏でもみ合いとなったものの114.10円には届かず、米10年債利回りが引けにかけて1.53％台まで低下幅を広げると113.80円台へと反落したのち、113.95円付近に切り返し引けを迎えました。
＜海外レンジ：113.506 - 114.095＞
週明けのマーケットでは、ドル円は先週末高値を上抜け強含みでのスタートとなっています。
今週の主なイベントは以下の通りです。
■1日(月)
10:45 中国・10月Caixin製造業PMI
16:00 独・9月小売売上高
18:30 英・10月製造業PMI（確報値）
22:45 米・10月製造業PMI（確報値）
23:00 米・10月ISM製造業景況指数/9月建設支出
〇南ア、ポーランド休場
■2日(火)
06:45 NZ・9月住宅建設許可
08:50 日銀金融政策決定会合議事要旨公表
12:30 豪中銀（RBA） 政策金利 発表
16:30 スイス・10月消費者物価指数
17:55 独・10月製造業PMI（確報値）
18:00 ユーロ圏・10月製造業PMI（確報値）
21:30 加・9月住宅建設許可
〇メキシコ休場
■3日(水)
06:45 NZ・第3四半期失業率
09:30 豪・9月住宅建設許可件数
10:45 中国・10月Caixinサービス業PMI
16:00 トルコ・10月生産者物価指数/消費者物価指数
17:55 独・10月サービス業PMI（確報値）
18:00 ユーロ圏・10月サービス業PMI（確報値）
18:30 英・10月サービス業PMI（確報値）
19:00 ユーロ圏・9月失業率
21:15 米・10月ADP民間雇用者数
時間未定 ポーランド国立銀行 政策金利発表
23:00 米・10月ISM非製造業景況指数
/9月耐久財受注（確報値）/製造業受注
23:45 米・10月サービス業PMI（確報値）
03:00 米・FOMC政策金利発表
03:30 ★パウエル・FRB議長 定例会見
〇東京休場
■4日(木)
09:30 豪・第3四半期小売売上高/9月貿易収支
16:00 独・9月製造業受注
17:15 ★ホルツマン・オーストリア中銀総裁 挨拶
18:30 英・10月建設業PMI
19:00 ユーロ圏・9月生産者物価指数
21:00 英中銀（BOE）政策金利発表
/英中銀四半期金融政策報告
21:30 ★ベイリー・英中銀総裁 定例会見
21:30 米・9月貿易収支/新規失業保険申請件数
21:30 加・9月貿易収支
01:50 ★カンリフ・BOE副総裁 会議参加
〇シンガポール休場
■5日(金)
09:30 豪中銀・四半期金融政策報告
16:00 独・9月鉱工業生産
17:30 ★ホルツマン・オーストリア中銀総裁 講演
18:00 ★センテーノ・ポルトガル中銀総裁 講演
19:00 ユーロ圏・9月小売売上高
21:15 ★ラムスデン・BOE副総裁/ピル・チーフエコノミスト 金融政策報告
21:30 米・10月雇用統計
21:30 加・10月雇用統計
21:30 ★センテーノ・ポルトガル中銀総裁 講演
22:00 ★テンレイロ・英MPC委員 討論会参加
23:00 加・10月Ivey購買部協会指数